ОБЗОР РЫНКА ОБЛИГАЦИЙ ЗА ПЕРИОД 01.01 — 17.01.2020 - Aigenis
Главная » Кейсы и статьи » ОБЗОР РЫНКА ОБЛИГАЦИЙ ЗА ПЕРИОД 01.01 — 17.01.2020
ОБЗОР РЫНКА ОБЛИГАЦИЙ ЗА ПЕРИОД 01.01 — 17.01.2020
Кейсы и статьи

Обзор рынка облигаций Республики Беларусь, подготовлен специалистами Инвестиционной компании АЙГЕНИС. Основными параметрами анализа выступают: объем, в денежном выражении, и количество сделок по приобретению* облигаций в ходе биржевых торгов на БВФБ.

За период 01.01 – 17.01.2020 на  биржевом рынке БВФБ было заключено всего 320 сделок c облигациями, из них:

  • 149 с государственными облигациями (47% от общего количества);
  • 65 с облигациями Национального банка РБ (20%);
  • 41 с облигациями остальных банков РБ (13%);
  • 65 с корпоративными облигациями (20%).

ТОП 3 государственных облигаций, по количеству сделок за рассматриваемый период

Облигация, выпуск Номинал Валюта ставка купона % Дата погашения Кол-во сделок Срвз.дох-ть к погашению** по сделкам % Тип клиента***
ВГДО 265 1000 USD 3.7 12.01.2027 112 5.72 ЮФЛ
ВГДО 257 1000 EUR 4 05.05.2025 15 6.58 ЮФЛ
ВГДО 152 1000 USD 7 12.08.2022 9 6.53 ЮЛ

ТОП 3 корпоративных облигаций, по количеству сделок за рассматриваемый период (без банков)

Облигация, выпуск Номинал Валюта ставка купона % Дата погашения Кол-во сделок Срвз.дох-ть к погашению** по сделкам % Тип клиента***
Оп3 1000 USD 8 10.01.2022 15 7.99 ЮФЛ
Оп6 500 USD 6.2 12.01.2024 14 6.19 ЮФЛ
Оп28 1000 USD 7.5 31.08.2029 12 7.48 ЮФЛ

ТОП 3 банковских облигаций, по кол-ву сделок за рассматриваемый период

Облигация, выпуск Номинал Валюта ставка купона % Дата погашения Кол-во сделок Срвз.дох-ть к погашению** по сделкам % Тип клиента***
АСБ Лизинг ООО Оп114 100 BYN 8 31.12.2024 8 7.99 ЮЛ
Белинвестбанк ОАО Оп70 1000 BYN 9 01.07.2021 8 8.96 ЮЛ
МТБанк ЗАО Оп33 1000 BYN 10 29.05.2023 6 9.85 ЮЛ

ТОП 3 государственных бумаг по количеству сделок в рассматриваемом периоде с огромным отрывом возглавляют ВГДО 265. На второй позиции рейтинга расположились ВГДО 257, номинированные в евро. Валютная структура рейтинга представлена преимущественно долларом США.

ТОП 3 корпоративных бумаг по количеству сделок возглавили облигации ООО «ТЕНКинвест». На второй и третьей позиции расположились бумаги ЗАО «Евроопт» и ЗАО «АВАНГАРД ЛИЗИНГ» соответственно.  Все бумаги этого рейтинга номинированы в долларах США.

В денежном выражении общий объем сделок составил 368.08 млн.рублей, из них:

  • 284.19 млн.рублей по сделкам с государственными облигациями (77% от объема);
  • 20.1 млн.рублей с облигациями Национального банка РБ (5%);
  • 60.96 млн.рублей с облигациями остальных банков РБ (17%);
  • 2.83 млн.рублей с корпоративными облигациями (1%).

ТОП 3 государственных облигаций, по объему сделок за рассматриваемый период

Облигация, выпуск Номинал Валюта ставка купона % Дата погашения Объем сделок, млн.руб Срвз.дох-ть к погашению** по сделкам % Тип клиента***
ВГДО 152 1000 USD 7 12.08.2022 208.99 6.53 ЮЛ
ВГДО 265 1000 USD 3.7 12.01.2027 38.46 5.72 ЮФЛ
ВГДО 230 1000 USD 0 04.05.2023 19.84 7.63 ЮФЛ

ТОП 3 корпоративных облигаций, по объему сделок за рассматриваемый период (без банков)

Облигация, выпуск Номинал Валюта ставка купона % Дата погашения Объем сделок, млн.руб Срвз.дох-ть к погашению** по сделкам % Тип клиента***
Оп28 1000 USD 7.5 31.08.2029 0.86 7.48 ЮФЛ
Конте Спа СООО Оп24 1000 USD 4.75 29.11.2024 0.64 4.71 ЮФЛ
Оп3 1000 USD 8 10.01.2022 0.5 7.99 ЮФЛ

ТОП 3 банковских облигаций, по объему сделок за рассматриваемый период

Облигация, выпуск Номинал Валюта ставка купона % Дата погашения Объем сделок, млн.руб Срвз.дох-ть к погашению** по сделкам % Тип клиента***
Белинвестбанк ОАО Оп70 1000 BYN 9 01.07.2021 27.75 8.96 ЮЛ
МТБанк ЗАО Оп33 1000 BYN 10 29.05.2023 14 9.85 ЮЛ
Оп128 100 BYN 9 31.12.2050 6.67 9 ЮЛ

В рассматриваемом периоде в государственном сегменте наблюдалась наиболее бурная активность. Более половины количества сделок и объема в денежном выражении сформировалось за счет деловой активности инвесторов именно в этом сегменте.

ТОП 3 государственных облигаций по объему сделок возглавляют долларовые ВГДО 152. На второй и третьей позиции расположились ВГДО 265 и ВГДО 230 также номинированные в долларах США.

ТОП 3 корпоративных бумаг по объему сделок возглавили облигации ЗАО «АВАНГАРД ЛИЗИНГ». Валютная структура рейтинга представлена бумагами номиналом сугубо в долларах США.

ТОП 3 банковских облигаций по объему сделок на этот раз возглавили облигации Белинвестбанк ОАО.

Валютная структура рейтинга традиционно представлена белорусским рублем.

* -без учета сделок РЕПО

**-среднее арифметическое взвешенное значение доходности к погашению

***-Данные бумаги могут приобретать … : ЮЛ – только юридические лица; ФЛ – только физические лица; ЮФЛ – все

instagram вконтакте facebook